Најефикасније стратегије једноставних опција за почетнике

Као што сте вероватно сазнали, постоје десетине стратегија и система које човек може да користи када улаже у опције. Ако сте почетник, инвеститор или трговац опција вас неће свладати, мноштвом различитих стратегија трговања опцијама. Требате научити само неколико основних стратегија и оне би требале бити довољне да вам омогуће профитабилно улагање у опције.

Доље наведене стратегије су оне које ће почетни трговац опцијама највише желети да користи. Ове стратегије опција не користе само почетници, већ их широко, и мислим широко, користи општа инвестицијска јавност, професионалци, као и финансијске институције.

Ово су најпопуларнији системи трговине опцијама у индустрији. У наставку су укратко резимирани за ваше смернице како бисте добили идеју о томе шта свака стратегија подразумева.

Стратегија бр. 1: Куповина позива

Куповина опција позива је можда најлакши начин, а заправо је најпопуларнији начин уласка у арену трговања опцијама. Такође је далеко и најчешће коришћена стратегија трговине опцијама од стране инвеститора опција. Главни разлог за то је што инвеститору нуди могућност да стекне права на одређену емисију акција са врло мало капиталних улагања у односу на велики капитал потребан за непосредну куповину акција.

Не само да је за улазак у трговину потребно мало капитала, куповина цалл опција пружа највећи потенцијал за зараду ако трговина иде у смеру који је инвеститор предвидео: много већи потенцијал за зараду од поседовања основних залиха.

Али наравно, као и увек, што је већи потенцијал добити, то је већи ризик. Иако је ризик већи, истовремено постоји и сигурносна карактеристика у стратегији која ограничава ризик. Ако основна деоница има негативан учинак, инвеститор у опције зна тачан износ свог потенцијалног губитка, док би, ако је био купац деоница, његов губитак могао ескалирати брзо и континуирано ако се деоница креће према доље.

Ова карактеристика пружања потенцијално велике добити насупрот врло ограниченим и дефинисаним губицима је оно што куповину позива чини толико популарном код јавности која инвестира.

Стратегија бр. 2: Куповина става

Ову једноставну стратегију трговања опцијама треба користити ако инвеститор види да тржиште иде у потпуно другачијем смеру од онога што гледа купац. Овом методом шпекулативни инвеститор купује продајне опције у уверењу да се основна деоница по његовом избору креће или ће се кретати надоле.

Можемо рећи да је куповина пут опција потпуно супротно од куповине позива. Поново, попут куповине позива, такође је врло популарна стратегија трговања опцијама због своје једноставности. Слично опцијама позива, и парови имају могућност да обезбеде изузетно високу добит када основна акција крене у предвиђеном смеру. Штавише, попут цалл опција, понуда нуди предност ограниченог губитка у случају да се ситуација покаже против инвеститора.

Више од било чега другог, сада је постао омиљени стил трговања оних шпекуланата који се специјализују за краткорочне акције. Краткопродајне акције су врло ризичан предлог за инвестирање и заправо их берзе помно прате. Само врло квалификовани инвеститори акција могу да учествују у акцијама које продају на кратко.

Продавци који продају кратке производе морају на свом брокерском рачуну одржавати велики капитални биланс и морају проћи кроз процес строгог прегледа. С друге стране, купац са опцијом продаје не мора проћи сав овај истражни поступак. Једноставном куповином продајних опција он може постићи исти циљ као продавац кратких акција, то јест да заради на деоници која иде према доле. Купац са пут опцијом такође није дужан да има велики капитални биланс код свог брокера.

За више детаља о томе како да користите продајне опције уместо акција које се продају на кратко, погледајте мој чланак, Ово је како безбедно продати акције на кратко.

Једна врло велика група продаваца су они власници акција који желе неку врсту заштите од губитка вредности својих деоница у силазном кретању. То се зове куповина заштитних пакета и то је попут куповине осигурања. Акционар купује заштитне пакете да покрије или ограничи сваки потенцијални губитак цене у деоници у паду коју поседује. Детаљнији опис како се пут опције користе као осигурање залиха налази се у чланку Осигурање од инвестицијског губитка ?.

Стратегија бр. 3: Покривени позиви

Сада прелазимо на мало виши ниво трговања: продаја опција позива против деоница које поседујете. Овде је поново систем трговања који је широко популаран не само код јавности која инвестира већ и код финансијских институција које имају портфолио акција.

У овом систему ви, власник акције, продајете уместо да купујете опције позива. Овај метод вас упознаје са системом продаје цалл опција да бисте побољшали повраћај својих залиха и понудили заштиту својих цена на доле ограничену. У ствари, постижете два позитивна исхода када користите ову стратегију, повећавате приносе на ваше акције и добијате одређену заштиту од кретања цена наниже.

Стратегија бр. 4: Ставке осигуране готовином

Тамо где се куповина путова упоређује са супротношћу куповине позива, стратегија стављања готовине обезбеђена је супротност стратегији покривених позива. У овом случају, инвеститор продаје путове наспрам ликвидног салда готовине на свом брокерском рачуну или његовог готовинског еквивалента.

Постоје две групе инвеститора који користе ову стратегију. Најчешћи су они који продају штакове очекујући пад цене акције, тако да могу затим купити акције по нижој или сниженој цени.

Друга група инвеститора су они који имају вишак готовине коју не желе да вежу у залихе, али коју би желели да раде на стварању одређеног прихода. Продајом пакета против њихових готовинских депозита они добијају готовину од продаје пакета на врло сличан начин као и примање дивиденди.

Као што сам рекао на почетку ове странице, постоји само неколико основних стратегија које трговац опција за почетнике треба да научи да би почео да улаже у опције: четири горе наведене стратегије.

Ово су главне стратегије које ћете користити током каријере у трговини опцијама. Можете се разгранати на друге сложеније системе трговања, али уверавам вас да ће ова четири овде поменута увек бити ваши кичмени системи трговања.

Да бисте започели са образовањем опција, препоручујем књигу "Трговање опцијама: Водич за стратегију за почетнике. Ово је врло лако штиво за почетнике који су започели опцију. Књига је довољно кратка да почетнику у кратком времену омогући да започне Горе поменуте стратегије су детаљније објашњене. Једна важна карактеристика је одељак о томе како избећи грешке у послу са опцијама.

Питања и одговори

Питање: Да ли треба бити код рачунара сваке минуте када су централе отворене?

Одговор: Број трговина у великој мери зависи од количине новца који сте уложили у систем. Не, не морате да будете за рачунаром током трговинског дана, јер можете унапред да шаљете наруџбине претходне ноћи. Можете чак и да користите потенцијалне поруџбине много пре него што се догоди догађај.