Савети за инвестирање у акције са великим дивидендама

Након што научите ове трикове, улагање у акције биће много лакше!

Алец Фавале

Зашто размотрити залихе дивиденде?

У данашњем окружењу са ниским каматним стопама, инвеститори треба негде да ставе свој новац како би видели како расте. Акције које дају значајну дивиденду могу довести до дугорочног раста вредности. Обично су компаније које исплаћују дивиденду зреле компаније које из године у годину зарађују и део профита враћају акционарима у облику дивиденде.

Шта су дивиденде?

Дивиденде су део тромесечне или годишње зараде компаније која се додељује одређеној врсти акционара. Износ дивиденде коју даје компанија одређује одбор директора. Ове дивиденде се обично добијају у облику готовине, деоница или других инвестиционих својстава.

Предузећа имају бројне могућности када остваре добит за квартал или годину. Они могу или задржати добит у банци у облику задржане добити, што је често случај са новијом компанијом која се тек успоставља. Компанија такође има могућност улагања новца у пројекте проширења, маркетинг или друга одељења. Трећа опција је да се акционарима дају као дивиденде.

Неке компаније се такође баве откупима акција путем своје нето добити, што је метода куповине властитих акција са отвореног тржишта. Међутим, ови откупи акција не мењају вредност акције компаније на исти начин на који цене расту или падају када независни инвеститори купују или продају акције компаније.

Дивиденде на акције не исплаћују само велике компаније, већ и узајамни фондови и фондови којима се тргује на берзи (ЕТФ). Ако инвеститор или организација поседују акције узајамног фонда или ЕТФ-а, њима се исплаћују дивиденде када фонд искаже добит.

Уз заједничке фондове и ЕТФ-ове, такође је могуће да акционари и инвеститори добију капиталну расподелу. Ова врста дивиденде долази из ситуација када менаџер фонда ликвидира одређене профитабилне акције и хартије од вредности у њиховом заједничком фонду. Добит од ове ликвидације дели се међу акционаре узајамног фонда или ЕТФ-а.

Видео о акцијама дивиденди

Неки услови са којима треба бити упознат

Пре него што размислите о томе да свој тешко зарађени новац ставите на коцку на берзи, неколико је основних појмова који ће вам помоћи да прођете кроз ово путовање.

Датум декларације

У односу на дивиденде, датум изјаве је утврђени датум када исплату дивиденде најављује одбор директора компаније. На датум изјаве, одбор директора објављује изјаву која се односи на датум изјаве, величину дивиденде, датум евиденције, датум претходне дивиденде и датум исплате.

Ако на то гледамо као на временски распоред, датум декларације компаније може бити први у месецу. У овом случају, поставиће рекордни датум и датум претходне дивиденде.

Датум записа

Датум евиденције је дан када компанија пролази кроз њихове електронске евиденције и прави списак акционара којима се дугују дивиденде. То је обично неколико дана до недељу дана након датума декларације.

Датум претходне дивиденде је увек три дана пре датума евиденције, а ово је последњи дан у којем инвеститори могу купити акције у компанији и даље имати право на дивиденде из тог квартала или године. На пример, компанија изјављује своју намеру да ^1. маја додели дивиденду акционарима. У овом случају, рекордни датум је ^5. мај. Тада би инвеститори имали времена до ^2. маја да купе акције и добију дивиденде на те акције. Свако ко купи акције после ^2. маја не би добио дивиденду за тај период.

Разлог због којег инвеститори морају да купе своје акције три дана пре него што је датум завршен, је тај што је потребно толико времена да се заврше сви папири и закулисни послови куповине акција. Појединац се формално не признаје као власник залиха тек три дана након куповине.

Датум исплате

Датум исплате дивиденди је обично недељу дана или десет дана након датума претходног евидентирања.

Заједнички интерес

Генерално, сложена камата односи се на праксу израчунавања камата на главницу, заједно са акумулираном каматом свих претходних периода. За израчунавање сложене камате за инвестиције користи се једноставна формула:

- П, с П који се тренутно односи на главницу, и који се односи на номиналну каматну стопу, а н на број периода.

На пример, можемо узети основни износ од 1000 долара, каматну стопу од 10 процената и период од десет година - с годишњим каматама. На крају десетогодишњег периода, сложена камата износи 1593 УСД.

Да бисмо правилно разумели утицај сложених камата, можемо утврдити шта би инвеститор зарадио током десет година са истом каматном стопом, редовним улагањем. У овом случају зарађивали би 1000 долара камата током десет година по стопи од 10%. Што је већи почетни износ, инвеститор може више зарадити сложеним каматама.

Сложене камате и дивиденде

За инвеститоре који редовно улажу у компаније које нуде дивиденде, такође постоји могућност поновног улагања овог новца од дивиденди на тржиште. У одређеном смислу, инвеститор саставља своју зараду јер зарађује много више новца овом поновном инвестицијом, него што би узео новац од дивиденде и ставио га на чековни или штедни рачун.

Да бисмо разумели утицај сложења на добит од дивиденди, послужимо се примером где неко улаже 20.000 УСД у деоницу која нуди дивиденде. Ова залиха нуди годишњи принос од 12 процената. Да неко 30 година непрестано улаже новац који је зарадио од дивиденди у исту акцију која нуди дивиденду по тој годишњој стопи поврата, имао би 599.199 долара.

У поређењу с тим, ако би инвеститор из нашег примера само уложио оригиналних 20.000 УСД у дивиденду и наставио да депонује годишње дивиденде на чековни или штедни рачун без икаквих камата, они би на крају добили само 72.000 УСД дивиденде током 30 година., плус оригиналних 20.000 америчких долара на залихама компаније.

Наравно, постоје сложени ризици код сложених инвестиција јер непрестано враћате тај новац на берзу. Постоји ризик да профитабилна и реномирана компанија прође кроз лошу чаролију где се њихове вредности залиха повећавају. У овом случају, инвеститор не само да ће престати да прима дивиденде, већ ће изгубити део новца када вредност акције опадне. Због тога је улагање у акције које исплаћују дивиденде вештина коју инвеститори морају да савладају ако желе да постигну дугорочни успех.

ДРИП програм

Програм ДРИП или планови за реинвестирање дивиденди је начин на који акционари купују акције директно од компаније, уместо да морају да пролазе кроз брокерске куће и њихове провизије. То се постиже новцем добијеним од готовинских дивиденди, које компанија сама узима и користи за куповину инвеститора више акција или процента удела у предузећу.

Ово је одличан начин да инвеститори не само да користе принцип сложене камате да би повећали принос, већ и да избегну накнаде и провизије повезане са посредовањем. Већина компанија које нуде ДРИП програме не наплаћују ништа за услугу.

Неки програми чак омогућавају инвеститорима да изврше ОЦП или опционално готовинско плаћање како би купили више акција. Ове уплате могу се кретати од 25 до 100 долара, у зависности од тога колико акција појединац жели да купи. Осим поновног улагања новца зарађеног од дивиденди, ДРИП програми су такође одличан начин за инвеститоре да повећају свој удео у компанији са „модрим чиповима“, без потребе да пролазе кроз брокерске куће или узајамне фондове.

Стопа дивиденде

Стопа дивиденде је начин израчунавања свих годишњих исплата дивиденди које инвеститор прима из залиха, фонда или портфеља у свом поседу. То укључује редовне исплате дивиденди, као и било какве периодичне исплате током тог периода. Стопа дивиденде изражава се кроз следећу једноставну формулу:

Стопа дивиденде = (Понављајућа се дивиденда) * (Број периода дивиденде у години) + Непонављајуће се дивиденде

Неке компаније имају фиксне стопе дивиденди током периода од неколико година, док друге имају прилагодљиве стопе. Можемо погледати пример где компанија исплаћује дивиденду од 5 УСД на кварталном нивоу, заједно са бонус дивидендом од 1 УСД по акцији због посебно профитабилног догађаја који нису очекивали.

У овом случају, стопа дивиденде = (1 УСД) * (4) + 5 УСД = 9 УСД

Принос од дивиденди

Дивидендни принос је начин да инвеститори схвате колико новца компанија исплаћује својим инвеститорима у односу на цену њихове акције. Принос од дивиденде је процентуална вредност и израчунава се дељењем годишњих дивиденди по акцији са ценом по акцији. Ово је одличан начин за инвеститоре да схвате „ударца за сваки новац“ сваке инвестиције у акције коју чине.

Можемо користити пример из стварног света да бисмо разумели принос од дивиденде:

Мицрософт је имао најновију исплату дивиденде у износу од 1,44 долара по акцији. Тада је њихова цена акције била око 54,34 долара. То значи да је принос на дивиденду на Мицрософт-ове акције износио 2,65%. Ово је прилично уобичајен број за веће, стабилне компаније. Иако редовно исплаћују дивиденде по акцијама, не исплаћују огроман износ. То је зато што је фокус ових компанија на побољшању свог бренда, улагању у нове технологије и пружању инвеститорима веће вредности поступним повећањем цене акција.

Однос исплате

Однос исплате је начин да се дефинише колики проценат зараде компаније одлази њиховим акционарима путем дивиденди. Однос исплате израчунава се дељењем дивиденди по акцији са зарадом по акцији. На пример, компанија која понуди 5 долара дивиденде по акцији и заради 20 долара по акцији имаће однос исплате од 0,25 или 25 процената.

Залихе високог приноса на дивиденде

Постоје неки инвеститори који траже нагло повећање свог инвестиционог новца стављајући свој новац у високе дивиденде. Постоје неке акције које нуде значајне дивиденде, а неке имају однос исплате већи од 0,50 или 50 процената. Међутим, ове акције и акције су обично врло ризичне, из простог разлога што се превише новца одричу инвеститорима путем дивиденди.

Компаније као што су Мицрософт и Аппле исплаћују дивиденде, али лоших пар квартала неће уништити целокупно њихово пословање. То је зато што они задржавају велики део свог новца у компанији да би се надокнадили таквим ризицима. Насупрот томе, компанија или фонд који исплати више од половине своје добити као дивиденду инвеститорима има много мање простора за померање. Ако нешто пође по криву за ову компанију, они су у тешком положају. Због тога инвеститори морају врло добро размислити пре него што инвестирају у компаније које имају тако високу стопу исплате дивиденде.

Упркос ризицима, постоје многе успешне компаније које годинама исплаћују дивиденде својим инвеститорима, задржавајући однос исплате између 0,35 и 0,55. На пример, Веризон је у протеклих годину дана имао 51 проценат исплате, док је Генерал Моторс достигао 55 процената.

Анализа залиха: Веризон Цоммуницатионс Инц. (симбол акције ВЗ)

У погледу прихода, зараде по акцији и исплате дивиденди, Веризон Цоммуницатионс је једна од најбољих акција коју инвеститор може изабрати. Компанија се може похвалити врло високим, доследним и постепено растућим годишњим приходом. Они такође нуде стабилне дивиденде:

2015: 2,23 долара

2014: 2,16 долара

2013: 2,09 УСД

2012: 2,03 УСД

2011: 1.975 долара

Њихова зарада по акцији за исте године износила је 4,37, 2,42, 4, 0,31 и 0,85 долара, респективно. То значи да је Веризон посвећен плаћању инвеститорима повећавајући дивиденде, чак и ако компанија има разочаравајућу годину.

Разлог зашто се могу извући из овог понашања је огроман приход који зарађују на годишњем нивоу, заједно са стабилношћу свог поља. Иако друге компаније могу патити након лоших година, Веризон има толико значајну улогу у многим различитим комуникационим пољима да њихова преостала снага није сумњива.

Што се тиче њиховог односа исплате, Веризон је у последњих пет година на нивоу 0,51, 0,89, 0,52, 6,55 и 2,32. Њихов однос П / Е кретао се између 30 и 40 у 2011. и 2012. Веризон П / Е однос се нагло попео у прва два квартала 2013, због њихове релативно слабе зараде у 2011. и 2012. Од почетка 2014. године лебдео између 10 и 20.

Имајте на уму, однос П / Е је израчун цене по акцији подељене зарадом по акцији из последња четири квартала. То значи да однос П / Е компаније у јануару 2016. године одражава податке о вредности од претходна четири квартала. Компаније које имају висок однос цене и зараде показују високу цену акција, упркос својој релативно скромној заради по акцији.

Ако компанија има висок однос П / Е, то значи да инвеститори верују да ће доживети значајан раст у наредним годинама. У случају Веризон Цоммуницатионс, чини се да су инвеститори били у праву. Њихова зарада по акцији значајно је порасла у 2013. и 2015. години.

Петогодишњи графикон цена Веризон акција. Црни "Д" су датуми када се квартална дивиденда исплаћује власницима акција.

Врсте акција за дивиденде

Кад год се инвеститори питају о врстама акција које доследно исплаћују највише дивиденди, они ће вас упутити на компаније из телекомуникационог и комуналног сектора. У просеку, телекомуникационе компаније нуде принос од 5 процената, а комуналне услуге 3,5 процента. Принос акције односи се на приход остварен од инвестиције.

Имајте на уму да компаније које доследно исплаћују највише дивиденди нису увек компаније које имају највећи проценат повећања исплате дивиденди из године у годину. То је зато што ове компаније, које су обично у телекомуникационом и комуналном сектору, више воле да остану доследне својој дугорочној визији компаније и својим исплатама дивиденди.

Као што је примећено на примеру Веризон Вирелесс-а, од ових компанија се очекују стално повећане исплате дивиденди. Међутим, ретко је видети проценат повећања дивиденде за 20 или 30 процената од стране телекомуникационе или комуналне индустрије. Ти скокови се чешће могу наћи у дискреционим правима потрошача или у финансијским залихама. Они нуде најбољи проценат повећања из године у годину, али те компаније су такође непредвидљиве у погледу њихове цене акција. Сјајне двије године могу пратити врло лоше за инвеститоре, што их чини тежом продајом као дугорочним улагањима.

Када разматрате врсте деоница за дивиденде, гледајте на потрошачке палете као на добар показатељ за веће компаније које ће увек остати на чврстим ногама без обзира на то како економија функционише. Потрошачке кламе су добра коју људи нису спремни да елиминишу из свог буџета, без обзира на то колико новца зарађују. Компаније попут Процтер & Гамбле или Пхиллип Моррис баве се потрошачким производима.

Инвеститори који желе озбиљну вредност за свој новац када су у питању дивиденде такође могу да анализирају листу дивидендних аристократа. Ова листа се односи на компаније које су својим акционарима обезбедиле све веће дивиденде у протеклих 25 година. Компаније попут Валгреенс Боотс Аллианце, Куестар Цорп, МцДоналд'с и Вал-Март Сторес чине ову листу.

Добра књига о дивидендним залихама

Значај диверзификације

Идеја диверзификације у погледу улагања у акције је да се смањи ризик за инвеститора. На крају крајева, циљ улагања је да се остваре значајни приноси, истовремено ограничавајући ризик особе у случају да одређена компанија или индустрија пати од лошег урока.

Немогуће је дати инвеститорима гаранцију да њихов портфељ никада неће видети губитке. Без обзира колико се особа диверзификује, не може 100 посто да заштити од ризика. Међутим, велика већина стручњака са Валл Стреета верује да је најбољи начин да се ризик минимизира док се дугорочно улаже кроз диверзификацију.

Када разговарамо о диверзификацији, прво морамо погледати врсте ризика повезане са инвестицијама у акције. Ризици су генерално подељени у две категорије: неразноврсни и разноврсни.

Као што речи сугеришу, неиздвојиви ризик односи се на системски ризик који може укључити све компаније на тржишту. На пример, промена каматних стопа, висока инфлација, рат, економски колапс и други такви догађаји могу утицати на сваки поједини сектор на тржишту. Улагачима је немогуће диверзификовати свој портфолио акција како би се заштитили од овог ризика.

Сада смо дошли до различитог ризика, који је специфичан за компанију, индустрију, тржишни сектор или чак земљу. Ово је врста ризика која се ублажава диверзификацијом.

Диверзификација се постиже куповином акција у компанијама из више тржишних сектора, индустрија и земаља. Идеја је имати колекцију акција где део портфеља ублажава ударе другог дела који доживљава лош период. На пример, ако пет од десет ваших инвестиција има лоших 6 до 12 месеци, осталих пет би требало да раде довољно добро да осигурају да ваш целокупан портфељ и даље има позитивне резултате сваке године.

Такође је могуће диверзификовати куповином друге имовине, као што су обвезнице, злато или друга роба.

Пратите компаније и трендове на тржишту

Главни део диверзификације акција односи се на праћење информација у вези са компанијама у портфељу акција инвеститора. Поред тога, инвеститори морају обратити пажњу на цело тржиште и индустрије које се односе на њихова улагања у акције. На пример, инвеститор који улаже у Аппле и Мицрософт обратио би посебну пажњу на тржишне трендове који се односе на технолошку индустрију.

Фокусирајући се како на компаније, тако и на њихове индустрије у целини, инвеститори могу покушати да реагују пре остатка тржишта у погледу куповине и продаје акција. Ако инвеститор на тржишту види знакове упозорења за одређену индустрију, може смањити своје улагање у одређене акције и тај новац реинвестирати негде другде.

Инвеститори такође морају да гледају да разумеју тржишне трендове и како могу утицати на цене својих различитих деоница. Тржишни трендови се односе на свеукупно понашање финансијских тржишта. На пример, берзе се често цитирају као „бико тржиште“ или „медвеђе тржиште“, у зависности од тога да ли тржиште расте или пада.

Иако је врло тешко измерити тржишне трендове пре него што се они десе, инвеститори често могу да схвате да ли одређено тржиште доживљава „балон“. На пример, многи инвеститори су сматрали да тржиште стамбеног простора доживљава балон у годинама које су претходиле финансијској кризи 2008. године.

Ако инвеститор има акције које су део неке индустрије и верују да индустрија доживљава балон, мораће да размисле о томе када би требало да престану да улажу у те компаније. Прерани пад компанија значи губитак потенцијалне добити од остатка балона, док предуго чекање значи ризик од финансијског губитка јер цене акција тих компанија почињу да падају.

Изјава о одрицању одговорности:

Овај чланак је само у образовне сврхе. Пре куповине или продаје акција или обвезница, консултујте се са својим финансијским саветником или берзанским мешетаром. Запамтите - акције увек не расту!